电力设备与新能源行业周报:重点城市将建成世界先进的配电
电力设备行业动态:2013年重点城市将建成与世界先进水平相当的配电。3月13日国公司在天津启动2012年配电示范工程建设试点,确定在济南、天津城南、江杭州、厦门、长沙、重庆市区等6地城市核心区先行试点,国公司计划2013年将在其他重点城市核心区全面推进与国际先进水平相当的城市配电工程建设,年底前完成建设任务,2014年在重点城市市区范围全面推进配电建设工作。配电是电投资的薄弱环节,也是电智能化和提升电可靠性的重要环节。根据国"十二五"智能化投资规划,"十二五"配电智能化投资将达298亿元,占各环节智能化投资总额的15.1%,因此配电智能化设备企业将受益。
电力设备行业观点:维持前期观点,"十二五"期间电智能化仍是国的投资重点,特别是智能变电站的全面推广。
(1)继续看好智能化设备的发展前景,二次设备行业进入壁垒高,行业竞争格局将保持稳定,继续推荐龙头:国电南瑞、国电南自、四方股份;
(2)一次设备推荐:平高电气(受益特高压GIS 市场份额提升,海外市场拓展有望加快),置信电气(受益非晶合金变压器推广)、思源电气(受益GIS 国招标中取得突破以及SVG 放量增长)。
(3)关注用电环节:新联电子、科大智能。
光伏行业变化与观点:价格继续下滑,中美双反 升级,短期内规避光伏行业。上周美国公布的反补贴初裁制定的税率低于预期,然而反倾销初裁仍需等待,终裁的结果更不确定。为了赢得 的主动权,中国企业诉讼美国的多晶硅双反,预计未来两到三个月内,美国与中国的光伏 会愈来愈激烈,结果难以定论。即使美国诉讼中国的双反撤销或者税率很低,短时间内美国的市场也难以扭转整个行业供过于求的局面。行业进入到了较长时间的调整期。主产业链投资机会尚需等待。
